Навігація
Головна
 
Головна arrow Фінанси arrow ГРОШІ, КРЕДИТ, БАНКИ
Переглянути оригінал

ФОРМИ МЕТАЛЕВИХ ГРОШОВИХ СИСТЕМ.

Металеві грошові системи класифікуються залежно від того, який саме метал грає роль грошей. Вони підрозділяються на монометалічні і біметалічні (рис. 2.2).

Металеві грошові системи

Мал. 2.2. Металеві грошові системи

Монометалічні (від грец. Monos - один, metallon - метал) називаються грошові системи, при яких один метал займає панівне становище, служить основним загальним еквівалентом і домінує в грошовому обігу. Розвинені металеві грошові системи історично засновувалися на основі міді, срібла, золота. Монометалічні грошові системи завжди включають:

  • а) повноцінні монети, які визначаються видом валютного металу;
  • б) неповноцінні гроші.

Наприклад, при золотом монометаллизме до повноцінних монет відносяться золоті, до неповноцінних - срібні і мідні; звертаються також паперові гроші.

Мідний монометалізм існував в Стародавньому Римі в III-II ст. до н.е. У Російській імперії мідні монети були грошовим матеріалом досить тривалий час, що породжувало значні проблеми при платежах. Наприклад, в 1748 р Єлизавета Петрівна нагородила М. В. Ломоносова за вітальну оду двома тис. Руб. Вага мідних грошей склав 1800 кг. Винагорода у вигляді мішків з мідними грошима доставляли на квартиру М. В. Ломоносова в супроводі озброєної охорони на двох підводах.

Срібний монометалізм панував в Російській імперії (1843-1852), Індії (1852-1893), Голландії (1847-1875); в Китаї існував до 1935 р

Історично перехід від срібного монометалізму до золотого відбувався в різних країнах протягом тривалого періоду часу і характеризувався пануванням біметалевих грошових систем. Биметаллизм (від лат. Bis - двічі) - грошова система, при якій за двома валютними металами, наприклад золотом і сріблом, законодавчо закріплюються грошові функції. Відповідно, грошовий обіг країни ґрунтується на одночасному використанні золотих і срібних монет. В результаті формується подвійна система товарних цін. Відомі три різновиди біметалізму:

  • - система паралельної валюти;
  • - система подвійної валюти;
  • - система «кульгавої» валюти.

У чому їхня відмінність?

Система паралельної валюти характеризується тим, що цінове співвідношення між золотими і срібними монетами складається стихійно на основі ринкової вартості грошових металів, золота і срібла.

Система подвійної валюти відрізняється тим, що паритет між вартістю золота і срібла встановлюється державою. Карбування монет, їх прийом при здійсненні актів купівлі-продажу здійснюється відповідно до узаконеним співвідношенням цін валютних металів. В європейських країнах фіксований паритет золота до срібла в співвідношенні 1: 15,5 (одна вагова одиниця золота прирівнювалася до п'ятнадцяти з половиною одиницям срібла) був введений в 1803 р Але при стихійному коливанні ринкових цін на золото і срібло один з металів опинявся оціненим нижче його фактичної ринкової вартості, інший - вище.

Система «кульгавої» валюти діє тоді, коли держава здійснює карбування монет з одного грошового металу і відмовляється від карбування монет з іншого металу. Разом з тим в зверненні вільно використовуються монети з двох валютних металів. У 1878 році у Франції офіційно був введений золотий монометалізм хромающего типу.

Існування біметалевих грошових систем історично було пов'язано зі значними кількостями видобутого срібла в Америці і Європі. Однак рівне ставлення золота і срібла суперечить самій природі грошей як єдиного товару-еквівалента. Незважаючи на формальне законодавчо підтримуване рівноправність золота і срібла, один метал фактично виконував головну роль, інший - підпорядковану.

Неміцність біметалевих систем викликала перехід до золотого монометалізму. Його введення пов'язувалося:

  • - з ліквідацією дефіциту державного бюджету;
  • - з поступовим нарощуванням золотого запасу в країні;
  • - з лібералізацією купівлі-продажу золота;
  • - зі стабілізаційної грошовою реформою.

Все це викликало додаткові зусилля з розвитку експорту та золотодобувної промисловості.

Золотий монометалізм - найбільш досконала металева система - вводився в Великобританії в 1816 р, в Німеччині в 1871 - 1873 рр., У Франції, Бельгії, Швеції, Норвегії, Греції в 1873-1874 рр., В Голландії - в 1875 р, в Австрії - в 1892 р, в Російській імперії і Японії в 1897 р, США в 1900 р

До переваг золотого стандарту ставилися:

стабільність валют, що сприяло зростанню і розвитку міжнародної торгівлі;

- достовірність валютних і фінансових прогнозів.

Недоліки зв'язувалися з залежністю грошової маси від видобутку золота, наявністю перешкод для проведення самостійної грошово-кредитної політики, спрямованої на вирішення внутрішніх проблем країни. Широке і досить швидке поширення золотого стандарту було обумовлено формуванням світового ринку і різким знеціненням срібла внаслідок його демонетизації в ряді країн.

Епоха золотого монометалізму. Історично існувало три різновиди золотого монометалізму (золотого стандарту): золотомонетний стандарт, золотослітковий стандарт, золотодевізний стандарт.

Для золотомонетного стандарту характерним є вільний обіг золотих монет. У цих умовах золото виконує всі функції грошей. Карбування золотих повноцінних монет відбувається при фіксованому золотом змісті грошової одиниці. Золотий вміст основної грошової одиниці встановлюється законом і підтримується незмінним. Золотомонетний стандарт не виключає звернення неповноцінних грошей. При цьому останні необмежено розмінюються па золото за номінальною вартістю.

Емісійні центри держав зв'язувалися з золотим запасом. При цьому централізовані запаси золота були головним резервом світових грошей. Оскільки забезпечується вільний стихійний приплив золота в звернення з форми скарби при розширенні потреби в грошах, остільки підтримується рівноважний стан грошової системи.

Золото вільно ввозиться і вивозиться з країни, що забезпечує його функціонування як світових грошей. Одночасно гарантується стабільність курсу національної валюти. Існує вільна оборотність валют за ринковими курсами, які відхилялися в дуже вузьких рамках (не більше ніж на 1%).

Найвищого поширення в світі золотомонетний стандарт досяг в кінці XIX - початку XX ст. З початком Першої світової війни система золотомонетного стандарту була підірвана. У всіх країнах, що брали участь у війні, за винятком США, припинився розмін банкнот на золото, його вільне вивезення заборонявся. Для фінансування військових витрат широко застосовувалася бумажноденежного емісія.

Після закінчення Першої світової війни і міжнародної військової інтервенції проти радянської Росії в ході економічного підйому в багатьох державах були проведені стабілізаційні грошові реформи. Але жодна з країн світу не змогла в повному обсязі відновити золотомонетний стандарт. Його змінили золотослітковий і золотодевізний стандарт.

Золотозлитковий стандарт застосовувався в країнах, які мали значним золотим запасом (Франція, Великобританія). Його характерною особливістю було те, що банкноти, хоча б і з істотними обмеженнями, але підлягали розміну, але не на золоті монети, а на золото в злитках. Так, у Великобританії для отримання стандартного злитка вагою в 12,4 кг потрібно пред'явити банкнот на суму 1700 ф. ст., у Франції - для злитка в 12,7 кг - на суму не менше 215 тис. франків. Такий підхід сприяв концентрації золотих запасів в державних центральних емісійних банках. Золотозлитковий стандарт діяв до світової економічної кризи, що почалася в 1929 р Його наслідком стала тимчасова повсюдна відміна золотого стандарту (у Великобританії - в 1931 р, в США - в 1933 р, у Франції в 1936 г.). Починався поступовий перехід до фідуціарні національним грошовим системам.

Для золотодевизного [1] стандарту характерний розмін національних банкнот нема на золото, а на таку валюту інших країн, яка в свою чергу могла бути звернена в золото. Золотодевізний стандарт вводився в країнах, що не мали в своєму розпорядженні достатніми золотими запасами і не володіли доступом до видобутку золота. У число таких країн входили Німеччина, Норвегія, Австрія, Данія та ін.

Після Другої світової війни підтримувався міждержавний золотодевізний стандарт на основі бреттонвудсской системи угод. Країни, що підписали їх, зафіксували курси своїх національних валют в доларах або в золоті. Долар був визнаний світовою валютною одиницею, а його курс на довгий час був зафіксований на рівні 35 дол. США за 1 тройську унцію золота (31,1034768 грама). Але в 1965 р Францією до обміну на золото одномоментно була пред'явлена США критична маса - 1,5 млрд дол., Що спровокувало торгову війну і політична криза в стосунках. Протягом декількох років конфлікт був вирішений, проте ініціював європейську атаку на долар. Спроба підтримати золотий стандарт дорого обійшлася США, золотий запас різко впав: з 24,6 млрд в 1949 р до 17,8 млрд в 1960 р і 10,5 млрд дол, в червні 1971 р

У 1968 р Конгрес США скасував обов'язкове золоте забезпечення долара. У 1971 р США, зрозумівши, що в ситуації, коли довіра до долара падає, при цьому в країні звертається 52 млрд готівкових доларів, а за кордоном - 132 млрд., Отже, розмін золота на паперові долари більше не забезпечити, в односторонньому порядку остаточно припинили обмін «свого золота» на «чужі долари». Це означало повний крах золотого стандарту. У січні 1976 р Кінгстоні (Ямайка) було укладено міжнародну угоду, яка вступила в силу в квітні 1978 року, суть якого полягає у скасуванні прив'язки грошових одиниць до золотого забезпечення, в загальному визнання відмови від золотого стандарту і введення плаваючих курсів валют. Золото виключалося з розрахунків Міжнародного валютного фонду і його членів.

Форми фідуціарних грошових систем. Після світового валютнофінансового кризи 1997-1998 рр. ставилося питання про створення нової світової валютно-фінансової системи з урахуванням того, що у всіх країнах світу панівним є фідуціарні стандарт. Фідуціарні (від лат. Fides - віра) грошові системи - це такі системи, в яких грошові знаки інституціоналізовані, обумовлені традиціями і законом, не є представниками громадського матеріального багатства, зокрема, не розмінюються на золото по твердо встановленим курсом. Такі системи сформувалися разом з переходом від металевого до бумажноденежного зверненням.

З точки зору джерела емісії можна виділити два типи національних фідуціарних грошових систем: мономонетарние; полімонетарние.

Функціонування мопомонетарпих фідуціарних грошових систем забезпечується національної (або конкретної зарубіжної) емісійної системою. У полімонетарних системах звертаються (внаслідок гіперінфляції, політичних криз, глобалізації світової економіки та ін.) Національні і інонаціональні грошові знаки.

До теперішнього часу можна виділити три види фідуціарних грошових систем:

  • - перехідні, що поєднують металеве і паперовий обіг;
  • - повний паперовий фідуціарні стандарт;
  • - паперово-цифрові грошові системи.

Для перехідних грошових систем характерним явищем стають лаж і дизажио. Лаж (від франц. Г agio, від італ. Vaggio) являє собою надбавку, перевищення ринковою ціною повноцінної монети, вираженої в паперових грошових знаках, номіналу паперових грошових знаків, які представляють дану кількість валютного металу [2] .

Дизажіо називається зменшення, з яким йде паперовий знак в порівнянні з однойменної монетою.

Зазвичай лаж і дизажио обчислюють у відсотках. Наприклад, в Росії в 1916 р 10-рублеві імперіали продавалися по 16-17 паперових руб. і таким чином лаж на золото становив 60-70%. Якщо паперовий рубль обмінюється на 60 золотих копійок, то дизажио дорівнює 40 коп., Або 40%. В результаті появи лажа формується подвійна система цін на товари: в паперових знаках і в металевих грошах.

В даний час відбувається повсюдний перехід до бумажноціфровим грошовим системам. Для США 2003 р можна визнати своєрідним кордоном: вперше населення при купівлі товарів і послуг розплачувалося банківськими пластиковими картами частіше, ніж готівкою або чеками: на частку кредитних карт припав 21% операцій, дебетових карт - 31%, готівки - 32%, чеків - 16%.

Сучасні грошові системи окремих країн світу. У сучасних умовах з фундаментальних принципів побудови можна виділити три групи грошових систем:

  • - засновані на національній валюті;
  • - засновані на колективній валюті;
  • - засновані на іноземній валюті.

Характерними рисами сучасних грошових систем є: скасування офіційного золотого змісту і розміну банкнот на золото; демонетизація золота; переважання в грошовому обігу безготівкового обороту.

У сучасних умовах найчастіше грошові системи держав засновані на національній валюті. Росія, США, Китай, Японія, Великобританія, Канада, Індія, Бразилія, Австралія емітують національну валюту.

Разом з тим розвиток інтеграційних процесів в окремих регіонах світу висуває проблему створення колективних валют не як рахункова одиниця, а в якості готівкових грошових знаків і безготівкових коштів платежу. Першим регіоном, в якому була створена єдина колективна валюта - євро, стала єврозона.

Єврозона - це сукупність країн, що входять в рамках Європейського союзу в валютний союз, який почав функціонувати 1 січня 1999 р З 1 січня 2015 р єврозону входить 19 країн. Країни єврозони передали Європейському центральному банку всі повноваження в області грошово-кредитної політики, включаючи рішення про розмір емісії грошових знаків та рівні ключової процентної ставки.

Ряд країн взагалі не здійснюють емісії національних грошових знаків, а використовують у внутрішніх платежах іноземну валюту. Так, Ватикан, Монако, Сан-Марино, Андорра взяли євро в якості своєї валюти по домовленості з ЄС, а Чорногорія і Косово взяли євро без домовленості. Прийняли долар США в якості своєї валюти: Сальвадор, Маршаллові острови, Бермудські острови. Ліхтенштейн використовує в якості своєї валюти швейцарський франк [3] .

Принципи управління грошовою системою країни представляють собою сукупність правил, керуючись якими держава організовує грошову систему країни і підтримує її в нормально функціонуючому стані. До основних принципів, що реалізуються при управлінні грошовою системою в Російській Федерації, відносять:

  • 1) централізоване управління національної грошової системою;
  • 2) прогнозне планування грошового обороту;
  • 3) стійкість і еластичність грошового обороту;
  • 4) кредитний характер грошової емісії;
  • 5) забезпеченість грошових знаків, випущених в обіг;
  • 6) непідпорядкованість Уряду Банку Росії і його підзвітність парламенту країни, або принцип незалежності;
  • 7) надання уряду грошових коштів в порядку кредитування;
  • 8) комплексне використання інструментів грошово-кредитного регулювання;
  • 9) нагляд і контроль над грошовим обігом;
  • 10) функціонування виключно національної валюти на території країни.

Реалізація принципу централізованого управління національної грошової системою дозволяє на основі потреб розвитку ставити спільні цілі і приймати вигідні для економіки країни в цілому рішення.

Принцип прогнозного планування грошового обороту означає, що плани грошового обороту готуються як сукупність загальних оцінок на базі наукових уявлень про стан і перспективи національної економіки або окремих се секторів в майбутньому. Створення достовірного макроекономічного прогнозу - одна з найважливіших і найскладніших завдань управління. Такі прогнозні плани не мають директивного характеру і для їх реалізації не створюються спеціальні органи адміністративного управління.

Принцип стійкості і еластичності грошового обороту означає, що зміна маси грошей, що знаходяться в обороті, має корелюватися з потребами національної економіки: зростати при збільшенні потреби, зменшуватися при скороченні потреби з таким розрахунком, щоб не допускати інфляції.

Принцип кредитного характеру грошової емісії зобов'язує:

  • 1) проводити додаткові випуски грошових знаків як готівки, так і безготівкових, тільки в результаті проведення банками кредитних операцій;
  • 2) не допускати в обіг грошові знаки з інших джерел, включаючи казначейство держави.

Декларований принцип забезпеченості грошей, що випускаються в обіг, передбачає прагнення до того, щоб грошова база була забезпечена активами Банку Росії (перш за все вільно конвертованою валютою). Без подібного забезпечення максимум того, що може зробити держава - надати паперовим грошам податное забезпечення, Г.Є. дати обіцянку приймати їх за номіналом в сплату податків і зборів.

Принцип непідлеглість уряду Банку Росії і його підзвітність парламенту країни пов'язані з принципом державного будівництва, що складається в поділі влади. Він виражається в тому, що Банк Росії є структурою, контрольованої парламентом, законодавчим органом влади, адміністративно не підпорядкований виконавчої влади, тобто уряду чи будь-якому іншому органу, «громадській раді» та ін. Тільки в цьому випадку Банк Росії здатний виконувати функцію підтримки стабільного курсу національної валюти, відповідного тенденціям в розвитку економіки країни. Якщо незалежність на практиці не забезпечується, уряд отримує можливість здійснювати безконтрольну емісію грошових знаків, грошовий обіг під загрозою кризи і руйнування.

Принцип надання уряду грошових коштів тільки в порядку кредитування виражається в тому, що Банк Росії не фінансує безповоротно уряд. У разі надання коштів вони виділяються:

  • • на умовах кредитування;
  • • під певне забезпечення (державні цінні папери, державні товарно-матеріальні цінності, об'єкти нерухомості та ін.) З метою їх гарантованого повернення.

В результаті ставляться перепони для емісійного покриття дефіциту бюджетів всіх рівнів.

Принцип комплексного використання інструментів грошово-кредитного регулювання декларує широкі можливості для Банку Росії в області підтримки стійкості грошового обороту.

Принцип нагляду і контролю за грошовим обігом - невід'ємна функція системи державного управління. Постійний безперервний нагляд і контроль здійснюється уповноваженими державними органами (фінансовими, податковими, банківськими та ін.) За готівковим і безготівковим грошовим обігом.

Принцип функціонування виключно національної валюти па території країни пронизує всі законодавчі акти, які стосуються грошового обігу всередині держави. Відповідно до нього законними на території країни є тільки ті платежі, які вироблені в національній валюті. Населення має право купувати і продавати іноземну валюту за валюту своєї країни, накопичувати її, зберігати у внесках банків, використовувати як платіжний засіб за кордоном.

Стан національної грошової системи та її елементів визначається мірою дотримання принципів управління.

  • [1] Девізу (від франц. Devises) - платіжна вимога в іноземній валюті.
  • [2] Термін лаж, або Ажіо, використовується також для позначення підвищеного риночногокурса грошових знаків, цінних паперів (векселів та ін.) По відношенню до їх наріцательнойстоімості.
  • [3] Класифікація валют ОК (МК (ІСО 4217) 003-97) 014-2000 (ОКВ), затверджений постановою Держстандарту РФ від 25.12.2000 № 405-ст.
 
Переглянути оригінал
< Попередня   ЗМІСТ   Наступна >
 
Дисципліни
Агропромисловість
Аудит та Бухоблік
Банківська справа
БЖД
Географія
Документознавство
Екологія
Економіка
Етика та Естетика
Журналістика
Інвестування
Інформатика
Історія
Культурологія
Література
Логіка
Логістика
Маркетинг
Медицина
Нерухомість
Менеджмент
Педагогіка
Політологія
Політекономія
Право
Природознавство
Психологія
Релігієзнавство
Риторика
Соціологія
Статистика
Техніка
Страхова справа
Товарознавство
Туризм
Філософія
Фінанси
Пошук