Кредитна система: структура та основні інститути

У результаті з'ясування сутності та функцій грошей, грошового обігу та його законів, готівкового та безготівкового грошового обороту, механізму банківського мультиплікатора, грошових агрегатів, проблематики грошового попиту, пропозиції та інфляції було сформовано уявлення про розвиток форм кредиту, включаючи державний кредит, виявлені прямі і зворотні взаємозв'язку основних процесів, так чи інакше пов'язаних з використанням грошей. Ці взаємозв'язки мають системний характер, що знайшло відображення в поняттях "грошова система", "історично конкретні грошові системи".

Необхідність системного підходу до створення умов ефективного використання грошей і кредиту реалізується завдяки організації функціонування кредитної і банківської систем.

У законодавчих актах Росії і зарубіжних країн поняття "кредитна система" не визначене і зв'язується з поняттям "банківська система". Однак, як було показано на початку цієї глави (параграф 6.2), банки є хоча і найважливішим, але не єдиним видом кредитних організацій. Відповідно поняття "банківська система" не вичерпує змісту поняття "кредитна система".

Кредитна система в широкому сенсі слова являє собою законодавчо і інституційно оформлену сукупність кредитних організацій та їх відносин, опосредуемих застосуванням адекватних інструментів, з іншими суб'єктами ринкової економіки і між собою.

Якщо кредитну систему розглядати в функціональному аспекті, то вона представлена різними формами і видами кредитів (банківський, споживчий, інвестиційний, іпотечний кредит, лізинг, факторинг та ін.).

Інституційну основу кредитної системи формує мережу функціонально розрізняються банків, діяльність яких регулюється центральним банком, а також інших кредитних організацій та інших ланок, що утворюють інфраструктуру кредитних відносин.

Інструментами кредитних зв'язків і відносин є гроші та боргові цінні папери (облігації, векселі, похідні фінансові інструменти), кредитні договори та угоди, заставу. Завдяки їх використанню функціонує кредитний механізм.

Багатство змісту кредитних інструментів визначається рівнем розвитку економіки і фінансів, станом кредитної системи. Наприклад, у світовій практиці широко використовується форма "золотого застави", коли в якості застави при отриманні зовнішніх кредитів використовуються суду торгового флоту. Росія після розпаду СРСР, продажу і здачі безлічі судів в оренду "під прапори інших країн" позбулася базової частини "золотого застави" - технічно справних суден. Досить вказати на те, що якщо в 1992 р кількість судів регістра становило +3013 одиниць загальним дедвейтом 25800000 т, то в 1997 р їх залишалося одна тисяча сто шістьдесят п'ять дедвейтом 11200000 т. Скорочення - більш ніж у два рази [1] . До теперішнього часу становище суттєво не покращився.

Дуже важливо і те, що в кредитну систему будь-якої країни поряд з банками включаються організації, які в повному розумінні слова кредитними не є, оскільки, працюючи на ринку цінних паперів, не обслуговують боргового ринку. Разом з тим, якщо такі організації хоча б у невеликих обсягах обслуговують ринок боргових інструментів (наприклад, облігації, векселі), вони є кредитними (інвестиційні, страхові, лізингові фінансові компанії, недержавні пенсійні фонди, благодійні фонди та ін.). Таким чином, насправді в будь-якій країні в кредитну систему входять поряд з банками небанківські кредитні організації.

Як правило, кредитна система представлена кредитними організаціями двох типів:

а) з переважанням кредитних функцій (ломбарди, лізингові, факторингові компанії). Останні займаються скупкою у постачальників документів на відвантаження їх одержувачам товарів, що постає як беззаставний кредит. Далі факторингова компанія стягує (за документами на відвантаження товарів) грошові кошти з одержувачів товарів і розраховується з кредитуючим її банком.

Лізинг передбачає здачу обладнання в оренду і нагадує беззаставний кредит. У зв'язку з цим згідно ст. 326 і 670 ГК РФ за лізинговими операціями орендар і орендодавець у відношенні з продавцем майна виступають як солідарні кредитори. У п. 4 ст. 5 Федерального закону від 29.10.1998 № 164-ФЗ "Про фінансову оренду (лізингу)" передбачено, що "лізингові компанії мають право залучати кошти юридичних і (або) фізичних осіб (резидентів Російської Федерації та нерезидентів Російської Федерації) для здійснення лізингової діяльності" ;

б) спеціалізовані фінансово-кредитні організації небанківського типу, виконують окремі банківські операції або виступаючі в ролі боржників і кредиторів на ринку боргових цінних паперів, емісія і розміщення яких є форма позики.

У російській практиці частина небанківських кредитних організацій входить в банківську систему у зв'язку з тим, що відповідно до ліцензії ЦБ РФ вони виконують низку банківських операцій, перелік яких знаходить відображення в ліцензії і який, будучи неповним, не дозволяє вважати такі організації банками.

Склад кредитної системи Росії представлений на рис. 6.2.

Різні кредитні інститути виконують функції загального характеру:

  • • акумуляція і мобілізація грошового капіталу для задоволення відповідного попиту;
  • • посередництво в обслуговуванні руху функціонально різних потоків грошового капіталу;
  • • регулювання грошового обороту;
  • • зниження ризиків для постачальників грошових коштів.

Характер виконання зазначених функцій кредитними організаціями різного типу різний. З урахуванням цього виділяють два типи кредитних систем:

  • універсальна (при цьому кредитні організації, у тому числі банки, виконують широкий спектр операцій). Прикладом універсальної системи є німецька (германська). Для неї характерна відсутність в банківському законодавстві обмежень на виконання банками небанківських операцій;
  • сегментована (спеціалізована) - з обмеженням переліку операцій окремими з них. У такому випадку кредитні організації працюють на основі "поділу праці", у зв'язку з чим банки можуть бути інвестиційними, іпотечними, що спеціалізуються на виконанні зовнішньоторговельних операцій.

Сегментовані кредитні системи розвинені в США, Франції, Великобританії, Японії. Для національних кредитних систем цих країн характерно законодавче закріплення багатьох видів банківських і фінансових операцій за окремими інститутами. У процесі розвитку вказані відмінності поступово долаються, чітко простежується тенденція універсалізації кредитних систем. Сучасні банки прагнуть виконувати операції на різних сегментах фінансового ринку, залишаючись на ринку позикових капіталів. Але більшість великих банків все активніше беруть участь на ринку цінних паперів, валютному ринку, ринку похідних фінансових інструментів.

Склад кредитної системи Росії і основні функції її ланок

Рис. 6.2. Склад кредитної системи Росії і основні функції її ланок

  • [1] Див .: безногий А. Російський флот втрачає майбутнє // Морські вести Росії. 1997. № 7-8. С. 3.
 
< Попер   ЗМІСТ   Наст >